A film egy klasszikus mese, A hamelni patkányfogó modern változatát mutatja be: egy manószerű fiú a furulyáján játszik, s kisgyerekek tucatjai követik őt egy léghajóra, hipnotizálódva a zenétől. A rákövetkező nap Makoto és a lányok süteményt sütnek. Uszagi süteményei nagyon jól néznek ki, de az ízük rettenetes, Csibiusza süteményei pedig bár csúnyák, de nagyon finomak. Az a szándéka velük, hogy odaajándékozza Mamorunak, de az utcán találkozik egy fiúval, aki a furulyájával képes megtáncoltatni az édességbolt kirakatában lévő finomságokat. Összebarátkoznak, a fiú pedig Peruruként mutatkozik be. Csibiusza neki ajándékozza süteményeit.
Uszagi közben féltékenységi jelenetet rendez, ami Mamoru szerint teljesen alaptalan, hiszen Csibiusza a jövőbeli lányuk. Nem sokkal ezután azt hallják a rádióban, hogy szerte a világon gyermekek tucatjai tűnnek el rejtélyes módon. Aznap éjszaka Csibiusza és a környékbeli gyerekek is alvajárni kezdenek. A holdharcosok közbelépnek, de döbbenten látják, hogy egy Poupelin nevű fiú furulyajátéka hatására a gyermekek a hajóra vonulnak. Megütköznek vele és kegyenceivel, az Álarcos Férfi pedig komolyan megsérül az összecsapásban. A helyszínen felbukkanó Peruru hevesen tiltakozik a rablás ellen, és vitába száll a helyszínen megmutatkozó gonosz lénnyel, Badiane királynővel. Badiane elraboltatja a többi gyerekkel együtt Sailor Chibi Moont is. Egy marcipánkastélyba jut a hajón, ahonnét az összes gyereket különös szerkezetekbe, úgynevezett álomkoporsókba szállítják. Badiane megérezte Chibi Moon erejét, és erre van szüksége ahhoz, hogy a kastély közepén lévő Fekete Álomlyukat megnyissa. Ezzel az egész világ örök álomba szenderülne.
Közben Peruru segít a holdharcosoknak megkeresni Csibiuszát. Felfedi előttük, hogy Badiane becsapta őket, mert azt ígérte, hogy szép álmokat ad a gyerekeknek, nem efféle rabságot. A marcipánkastélyhoz érve három fiú állja az utukat, akiket nem tudnak legyőzni. Mikor minden veszni látszik, Sailor Uranus, Neptune, és Pluto váratlanul felbukkannak, és bejuttatják a holdharcosokat a kastély belsejébe. Odabent megütköznek Badianéval, akinek az álomlyuk megnyitásához már elég energiája van. Egyedül Sailor Moon tud talpon maradni a hatalmas energia-elszívás közepette. Badiane magával viszi Chibi Moont a lyukba, Sailor Moon pedig utánamegy. Itt Mamoruval kapcsolatos hamis álomképpel próbálja meg az ellenség kizökkenteni őt, de nem jár sikerrel. Végül szembenéz Badianéval, s harca során a többi holdharcos is átadja neki energiáját, amelyből egy második varázspálca születik, melyet Chibi Moon használ, s elpusztítják a gonoszt.
Végül minden gyermek biztonságban hazajut, Peruru pedig, cserébe a süteményekért, átad Csibiuszának egy üvegfurulyát, majd elrepül, hogy tovább védje a gyermekek álmát.
Forrás: Wikipédia